بدون اینکه مشخص کنید grub-install، برای چه حالتی گراب رو نصب کنه، اون رو اجرا کنید. یعنی آپشن target=i386-pc-- رو بردارید. خود grub-install سعی میکنه با توجه به شرایط، کار درست رو انجام بده.
اول فایلسیستم روت رو روی یه جا سوار کنید. بعد با اون حلقه for که بالا دادم، فایلسیستمهای مورد نیاز رو سوار کنید و بعد با chroot وارد آرچ نصب شده بشید.
بعد هم grub-install رو این شکلی اجرا کنید.
grub-install /dev/sda
این باید بدون مشکل کار بده و گراب رو روی mbr نصب کنه.